登尼特企業(yè)上市孵化服務(wù)
一、企業(yè)上市的主要目的
上市即公開募股(Initial Public Offerings,IPO)指企業(yè)透過證券交易所公開向投資者增發(fā)股票,以期募集用于企業(yè)發(fā)展資金的過程。當(dāng)大量投資者認(rèn)購新股時(shí),需要以抽簽形式分配股票,又稱為抽新股,認(rèn)購的投資者期望可以用高于認(rèn)購價(jià)的價(jià)格售出。
企業(yè)上市一般目的有四:一是能廣泛吸收社會(huì)資金,迅速擴(kuò)大企業(yè)規(guī)模;二是上市具有市場營銷功能,可以提升品牌知名度;三是上市可以規(guī)范企業(yè)的運(yùn)營和管理,增強(qiáng)企業(yè)競爭力;四是合理分配企業(yè)資源,有效進(jìn)行員工股權(quán)分配。
二、上市孵化服務(wù)內(nèi)容與服務(wù)模式
1、服務(wù)內(nèi)容:上市主體設(shè)計(jì)(框架與治理結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì))、上市行業(yè)與產(chǎn)品設(shè)計(jì)、企業(yè)股權(quán)重組設(shè)計(jì)、資產(chǎn)重組和資產(chǎn)外化、上市財(cái)務(wù)規(guī)劃與整理、上市流程與時(shí)間表安排、組建上市小組、協(xié)調(diào)所有相關(guān)上市事項(xiàng)、上市顧問服務(wù)、整合上市專業(yè)團(tuán)隊(duì)、上市路演。
2、服務(wù)模式:上市調(diào)研策劃、上市培訓(xùn)輔導(dǎo)、上市公關(guān)協(xié)調(diào)、上市咨詢顧問。
三、上市的途徑
1、企業(yè)直接上市IPO:企業(yè)直接上市是指企業(yè)通過改制重組后透過證券交易所公開向投資者發(fā)行股票,以期募集用于企業(yè)發(fā)展資金的過程。中國本土企業(yè)直接上市的地點(diǎn)目前只能選擇上海、深圳和香港。案例:Soho中國、碧桂園。
2、企業(yè)造殼上市:即本國企業(yè)在海外證券交易所所在地或允許的國家與地區(qū),獨(dú)資或合資重新注冊(cè)一家中資公司的控股公司,本國企業(yè)進(jìn)而以該控股公司的名義申請(qǐng)上市。案例:新浪、網(wǎng)易、騰訊。
3、企業(yè)買殼上市:分為100%收購、控股、參股,公開市場收購。案例:世紀(jì)永聯(lián)、愛生藥業(yè)。
四、上市服務(wù)區(qū)域與板塊
1、區(qū)域:企業(yè)可以選擇的上市地點(diǎn)很多,目前熱門的有中國深圳、中國上海、中國香港、美國紐約、英國倫敦、德國法蘭克福、法國巴黎、日本東京、韓國首爾、馬來西亞吉隆坡、新加坡等等。選擇什么區(qū)域的市場要看自己的行業(yè)和業(yè)務(wù)狀況,有些本國限制性的行業(yè)與業(yè)務(wù)是不允許到海外上市的。
2、板塊:香港主板、香港創(chuàng)業(yè)板、中國AB板、中國中小板、中國創(chuàng)業(yè)板、中國新三板、中國新四板、美國紐約板、美國納斯達(dá)克板、美國板、美國OCTBB板、美國粉單板,等等。預(yù)計(jì)在2016年上半年,中國將針對(duì)規(guī)模稍大、已越過成長期、相對(duì)成熟的企業(yè)推出戰(zhàn)略新興板。
五、上市公關(guān)協(xié)調(diào)
由于企業(yè)上市是一個(gè)復(fù)雜而又賦有技術(shù)含量和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的系統(tǒng)工程,企業(yè)很難通過自身的努力去完成。企業(yè)的經(jīng)營者應(yīng)把大部分精力放在企業(yè)的經(jīng)營和運(yùn)作上,對(duì)于企業(yè)上市等資本運(yùn)作工作,應(yīng)交給有誠信、有能力、有經(jīng)驗(yàn)的中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行所涉及眾多中介機(jī)構(gòu)的協(xié)調(diào)。選定一個(gè)能為企業(yè)整合資源、洽談把關(guān)的公司,擔(dān)任協(xié)調(diào)公關(guān)和企業(yè)顧問,配合企業(yè)內(nèi)部工作組工作。
六、服務(wù)流程
初步接洽=》確定服務(wù)內(nèi)容和模式并簽署協(xié)議=》支付款項(xiàng)=》組建工作小組=》制定上市計(jì)劃書=》建立專家團(tuán)隊(duì)=》內(nèi)調(diào)內(nèi)審內(nèi)整=》確定保薦人或包銷商=》與專家團(tuán)隊(duì)簽署協(xié)議申報(bào)與審核=》按要求披露信息=》公開發(fā)行股票與上市。
七、上市孵化案例
登尼特集團(tuán)成功孵化過的上市企業(yè):藍(lán)思科技,中國創(chuàng)業(yè)板上市,證券代碼:300433;碧桂園,香港主板上市,證券代碼:02007;富國生命,香港主板上市,證券代碼:341869-X;SDM集團(tuán),香港創(chuàng)業(yè)板上市,證券代碼:8363;鴻星爾克,新加坡主板上市,證券代碼:600280;海鷗集團(tuán),馬來西亞主板,證券代碼:7668,漢聯(lián)集團(tuán),馬來西亞主板,證券代碼:502606-H,等等。
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